Flexible Solutions International Balance Sheet Analysis
Assets, liabilities, and stockholders equity in millions USD
| Breakdown | FY 2024 | FY 2024 | FY 2023 | FY 2022 | FY 2022 | FY 2021 | FY 2020 | FY 2019 | FY 2018 | FY 2017 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Period Ending | Mar 2025 | Dec 2024 | Dec 2023 | Mar 2023 | Dec 2022 | Dec 2021 | Dec 2020 | Dec 2019 | Mar 2019 | Dec 2017 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Current Assets | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash and Cash Equivalents | 7.63 | 7.63 | 5.02 | 6.12 | 6.12 | 5.71 | 3.47 | 3.63 | 7.86 | 6.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Short-Term Investments | 2.40 | 2.40 | 2.69 | 0.70 | 0.70 | 1.03 | 1.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash & Short-Term Investments | 10.03 | 10.03 | 7.71 | 6.82 | 6.82 | 6.74 | 4.47 | 3.63 | 7.86 | 6.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accounts Receivable | 11.70 | 11.70 | 9.84 | 9.45 | 9.45 | 7.13 | 5.89 | 4.47 | 4.42 | 2.11 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Inventory | 10.89 | 10.89 | 11.13 | 14.42 | 14.42 | 9.50 | 8.37 | 9.18 | 8.73 | 4.69 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other Current Assets | 1.96 | 1.96 | 1.54 | 0.31 | 0.31 | 0.44 | 0.30 | 0.22 | 0.20 | 0.26 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Current Assets | 34.58 | 34.58 | 30.23 | 30.99 | 30.99 | 23.81 | 19.04 | 17.51 | 21.21 | 13.96 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Non-Current Assets | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Property, Plant & Equipment (Net) | 17.15 | 17.15 | 13.29 | 9.88 | 9.88 | 5.15 | 5.63 | 4.79 | 2.56 | 1.94 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Long-Term Investments | 3.42 | 3.42 | 6.03 | 5.46 | 5.46 | 5.42 | 4.78 | 1.92 | 0.78 | 0.01 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Goodwill | 2.53 | 2.53 | 2.53 | 2.53 | 2.53 | 2.53 | 2.53 | 2.53 | 2.53 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Intangible Assets | 2.12 | 2.12 | 2.28 | 2.44 | 2.44 | 2.61 | 2.81 | 3.00 | 3.19 | 0.08 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other Non-Current Assets | 0.17 | 0.17 | 0.82 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 1.03 | 0.03 | 0.02 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Non-Current Assets | 25.39 | 25.39 | 25.24 | 20.59 | 20.59 | 15.74 | 16.05 | 14.87 | 9.99 | 3.81 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Assets | 59.97 | 59.97 | 55.47 | 51.59 | 51.59 | 39.55 | 35.09 | 32.38 | 31.20 | 17.77 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Current Liabilities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accounts Payable | 2.05 | 2.05 | 1.98 | 0.87 | 0.87 | 1.28 | 0.56 | 0.64 | 0.86 | 0.94 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Short-Term Debt | 4.19 | 4.19 | 3.09 | 3.59 | 3.54 | 3.09 | 3.25 | 3.99 | 3.57 | 0.45 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Current Portion of Long-Term Debt | 0.00 | 2.14 | 1.28 | 0.00 | 0.72 | 0.79 | 0.85 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accrued Liabilities | 0.00 | 0.40 | 0.28 | 0.00 | 0.96 | 0.46 | 1.23 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Deferred Revenue | 0.08 | 0.08 | 0.15 | 0.39 | 0.39 | 0.35 | 0.31 | 0.21 | 0.13 | 0.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other Current Liabilities | 0.40 | 0.00 | 0.28 | 0.96 | 0.00 | 0.46 | 1.23 | 0.18 | 0.19 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Current Liabilities | 11.86 | 11.86 | 10.05 | 10.30 | 10.30 | 9.82 | 7.89 | 6.79 | 6.10 | 2.70 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Non-Current Liabilities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Long-Term Debt | 6.62 | 6.62 | 6.83 | 5.55 | 5.44 | 1.57 | 3.19 | 4.07 | 4.58 | 0.15 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Deferred Tax Liabilities | 0.12 | 0.12 | 0.26 | 0.50 | 0.50 | 0.31 | 0.23 | 1.06 | 0.99 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other Non-Current Liabilities | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Non-Current Liabilities | 6.74 | 6.74 | 7.15 | 6.05 | 6.05 | 2.02 | 3.43 | 5.13 | 5.57 | 0.15 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Liabilities | 18.60 | 18.60 | 17.20 | 16.35 | 16.35 | 11.85 | 11.32 | 11.92 | 11.67 | 2.85 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Stockholders' Equity | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Common Stock | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Retained Earnings | 19.84 | 19.84 | 18.05 | 15.90 | 15.90 | 8.88 | 5.43 | 2.46 | 2.94 | 0.45 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accumulated Other Comprehensive Income | -0.61 | -0.61 | -0.80 | -0.81 | -0.81 | -0.78 | -0.87 | -0.99 | -1.22 | -0.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Additional Paid-in Capital | 18.79 | 18.79 | 17.93 | 17.52 | 17.52 | 16.98 | 16.63 | 16.44 | 15.33 | 15.11 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Minority Interest | 3.33 | 3.33 | 3.07 | 2.61 | 2.61 | 2.60 | 2.56 | 2.55 | 2.46 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Shares Outstanding | 0.00 | 12.52 | 12.44 | 0.00 | 12.43 | 12.36 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Stockholders' Equity | 38.03 | 38.03 | 35.20 | 32.63 | 32.63 | 25.10 | 21.21 | 17.91 | 17.06 | 14.92 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Total Liabilities & Equity | 59.97 | 59.97 | 55.47 | 51.59 | 51.59 | 39.55 | 35.09 | 32.38 | 31.20 | 17.77 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
